סיכום 2021 בחברות ההייטק הישראליות: גיוסים, הנפקות, חדי-קרן, מגה-סבבים ואקזיטים 
מאת: מערכת Telecom News, 13.12.21, 15:30

מועדון חדי-הקרן בישראל נשלט בידי חברות המשתייכות לפתרונות אבטחת מידע - סייבר (12), פינטק (11), ותשתיות IT ותשתיות נתונים ארגוניות (10).

הארגון Start-Up Nation Central, ארגון ללא מטרות רווח, שמטרתו לקדם את האקוסיסטם הטכנולוגי הישראלי בארץ ובעולם, פרסם את סיכום 2021 בהייטק הישראלי המבוסס על מאגר הנתונים Start-Up Nation Finder.

מן הדו"ח עולה, שההשקעה בחברות טכנולוגיה ישראליות נמשכת בקצב מסחרר, היקף גיוסי ההון צמח והגיע לשיא כל הזמנים: 25.4 מיליארד דולרים, נתון המייצג עלייה בגובה 136% בהשוואה לגיוס הון בהיקף של 10.8 מיליארד דולר ב-2020. גם בהשוואה למגמה העולמית, ישראל מציגה גידול בהיקפי הגיוסים ביחס לאשתקד. גיוסי ההון במהלך 2021 רשמו עליה בגובה 136%, לעומת הממוצע העולמי העומד על 71%. נתון זה מהווה גידול גם בבחינת היקף הגיוסים אל מול מדינות כמו ארה"ב (78%), בריטניה (105%) וסינגפור (95%). לפי נתונים השוואתיים במאגר הנתונים של PitchBook* המעודכנים לסוף נובמבר 2021.

3 תתי-התחומים הטכנולוגיים המובילים בישראל ב-2021 הם פינטק, טכנולוגיות אבטחה (בעיקר חברות סייבר), תשתיות IT/נתונים ארגוניים, בדגש על חברות תוכנה (pure software), שמסוגלות לספק פתרונות מהירים ובד"כ אינן מושפעות מהמרחק משוק היעד. 3 תתי-תחומים אלה ייצגו יחד 65% מסך הגיוסים ב-2021 בהשוואה ל-52% מסך גיוסי ההון בשנת 2020.  

הזינוק בגיוסי המגה-סבבים מהווה סמן נוסף לבשלות השוק ולהשקעות בחברות טכנולוגיה ישראליות. ב-2021 מספר המגה-סבבים (גיוסי הון הגבוהים מ-100 מיליארד דולרים) עמד על 47 סבבים, יותר מכפול ממספרם בשנה שעברה. הסבבים הללו גייסו במצטבר 14.77 מיליארד דולרים - עלייה בגובה310%  לעומת 3.6 מיליארד דולרים בשנה שעברה - והיוו יותר ממחצית הסכום הכולל, שגויס ב-2021. בנוסף, גודל הסבב החציוני עלה מ-6 מיליון דולרים ל-14 מיליון דולרים.
33 מצטרפות חדשות למועדון חדי-הקרן הישראלי - יותר מ-11 מיליארד דולרים - מעט פחות ממחצית מסך המימון שגויס השנה - הושקעו ב"מפעל חדי-הקרן הישראלי". 33 חדי-קרן (חברות בבעלות פרטית בשווי של למעלה ממיליארד דולרים כל אחת) נולדו השנה, ובסך הכול יש כיום 53 חברות כאלו, מדובר ביותר מפי 2 ממספרן בשנה שעברה. מועדון חדי-הקרן בישראל נשלט בידי חברות המשתייכות לפתרונות אבטחת מידע - סייבר (12), פינטק (11), ותשתיות IT ותשתיות נתונים ארגוניות (10).

שנת שיא גם בהנפקות ורכישות - 57 חברות הונפקו השנה לעומת 22 חברות ב-2020. סך הגיוסים עמד על 4 מיליארד דולרים לעומת גיוס מצטבר של 1.7 מיליארד דולרים. למרות ה'הייפ' הגדול בעניין הנפקות SPAC, בפועל בוצעו השנה רק 10 מיזוגי SPAC, וגייסו בהם 4.9 מיליארד דולרים בסך הכול. 119 חברות נרכשו השנה - עלייה צנועה יחסית לעומת 91 הרכישות, שבוצעו ב-2020. השווי המצטבר של חברות אלו, כמעט הוכפל מכ-4 מיליארד דולרים ל-7.6 מיליארד דולר.

מגמה נוספת ,שבלטה השנה, היתה הגידול במספר הסטארטאפים הישראליים, שנרכשו ע"י חברות ישראליות. 39 עסקאות כאלו בוצעו ב-2021, עליה מ-21 רכישות ב-2020 והמספר הגבוה ביותר שנרשם אי פעם - עדות נוספת לבשלות האקוסיסטם הישראלי.

גופי השקעות זרים שולטים בהשקעות - הגידול המאסיבי בגיוסי הון ב-2021 מתבטא גם בשינוי גדול בזהות המשקיעים המובילים, בהיקף וכמות ההשקעות שלהם בישראל. על פי נתונים, שנאספו ב-Start-Up Nation Central, המשקיעים המובילים משתתפים בסבבים רבים יותר מאשר בשנים קודמות. בעבר שימשה ישראל כשוק נישה לגופי השקעות בין-לאומיים, מגמות, שנראות בשנתיים האחרונות והאיצו ב-2021 מלמדות, שישראל הפכה למקור מועדף לפתרונות בעיני המשקיעים הגדולים בעולם בתחום הטכנולוגיה. רבות מהקרנות המובילות הגדילו משמעותית את מספר ההשקעות בחברות ישראליות. מגמה נוספת ,שהתעוררה השנה, היא הנוכחות החזקה של קרנות הון סיכון זרות, כיום מדובר ב- 7מ-20 הקרנות הפעילות ביותר וב-4 מ-10המובילות.

כמה מהמשקיעים הפעילים ביותר ב-2021 היו קרנות הון סיכון בין-לאומיות, שהן מהמשקיעים הגדולים בעולם בתחום הטכנולוגיה, בהן Insight Partners (השתתפו ב-49 סבבים) ,Entree Capital Bessemer Venture Partner, ו-Tiger Global Partners­- מגמה זו מעידה על רמת האטרקטיביות של חברות ישראליות בעיני משקיעים זרים ועל השפעתם הגוברת על האקוסיסטם.
 
עליה בסבבי השקעה ראשונים, אבל בקצב נמוך יותר מבעבר - אף על פי שההשקעות בסבבי סיד גדלו במספרים מוחלטים, מ-670 מיליון דולרים ל-794 מיליון דולרים, הגידול היה קטן יותר לעומת הגידול בהשקעות בשלבים מאוחרים יותר. גם מספר סבבי הסיד המשיך לרדת, מגמה, שנמשכת מאז  2018- אז נרשם שיא של 361 סבבים, וכעת מדובר ב- 188 סבבים בלבד. סבב הסיד הממוצע עומד כיום על 510,000 דולרים. זהו התחום היחיד, שבו רואים המשך מגמת האטה בפעילות בענף. חשוב להדגיש, שלעיתים דיווחים על השקעות אלו מדווחים באיחור ועל כן ייתכנו שינוים בסך הכולל הסופי.